金银分析09月27日

2021-09-28

英皇金融集团金汇即发NM23: 环球分析09月27日

中国打击加密货币 黄金价格反弹上升

昨日回顾

周五交易，黄金价格自前一日近一周低谷反弹上升，时值投资者持续消化 Fed 的货币政策计画、中国打击加密货币，以及中国房产巨头恒大违约事件的发展。中国周五重申对加密货币的打击，人行表示，虚拟货币与法定货币不具有相同的法律地位。黄金价格上涨 1.90 美元或 0.1%，收每盎司 1751.70 美元。周四黄金下跌 1.6%，创 9 月 16 日以来单日最大下跌金额和幅度，也是 8 月 10 日以来的最低收盘价。Fed 周三示意将尽快削减购债规模，并在明年底之前升息，倘若投资者转向孳息资产，这点可能会削弱投资者对黄金的兴趣。展望未来，在缺乏近期催化剂的情况下，黄金可能更容易受美元走势和风险偏好的影响。ICE 美元指数周五下降 0.2%，但本周上升 0.1%。

美股盘后

周五中国央行宣布加密币相关交易皆属违法，区块链概念股齐挫，科技股承压，Nike 大跌，但联准会 (Fed) 即将到来的缩减购债推动华尔街再通膨交易，银行、能源等周期性股票支撑下，标普收涨 0.15%，连续三个交易日收红。本周道琼周涨 0.6%，标普周扬 0.5%，那指周涨 0.02%。政经消息方面，「华为公主」引渡案出现突破性进展，华为创办人任正非之女、华为财务长孟晚舟已与美国达「暂缓起诉协议」，加国法院已终止孟晚舟引渡听证会，孟晚舟即时获释并已登机返回中国。美股道琼指数上涨 33.18 点，或 0.1%，收 34,798 点。那斯达克指数下跌 4.54 点，或 0.03%，收 15,047.7 点。标普 500 指数上涨 6.5 点，或 0.15%，收 4,455.48 点。费城半导体指数下跌 3.5 点，或 0.10%，收 3,453.9 点。

基本分析

美元兑一篮子货币周五创下一周最大单日百分比涨幅，因为陷入破产危机的中国恒大集团所带来的不确定因素，帮助美元从前一交易日的大幅下跌中反弹。追踪美元兑六种主要货币走势的 ICE 美元指数（DXY）上涨 0.291%。DXY 本周上涨约 0.09%。中国恒大集团欠下 3,050 亿美元的债务，由于该集团现金短缺，错过周四偿还 8,350 万美元境外债券利息的支付期限，令投资人怀疑该集团是否会在 30 天宽限期届满前偿还这笔债务，若恒大破产，恐将给中国金融体系带来系统性风险。

此前随着疫情逐渐好转，美国联准会（Fed）周三宣布，最早将在 11 月开始缩减每月债券购买规模，并释出可能比预期更早升息的讯号，美元因此走扬。美元指数报 93.2792。

油价动向

周五交易，WTI 和 Brent 原油期货价格均连续第四日上涨，且 Brent 原油价格再创 2018 年 10 月以来的最高收盘价。WTI 原油期货价格上涨 68 美分或 0.9%，收每桶 73.98 美元，为最近月契约自 7 月 13 日以来最高收盘价，本周收涨 3%。

※ 参考资料：英皇金汇即发网站新闻 www.nm23.com

今日公布的经济资料

20:45 美联储梅斯特发表讲话

22:00 美联储主席鲍威尔讲话

22:00 美国8月新屋销售总数年化

24:00 美联储博斯蒂克发表讲话

入市策略：

全球最大黄金上市交易基金(ETF)截至09月25日持仓量为993.52吨，较上日增持0.87吨，本月止净减持6.74吨。在美联储偏硬派的会议结果之后，交易员将他们对美联储加息的预期时间提前到2022年底。尽管交易员消化美联储的政策指引，但基准10年期美债收益率升至盘中高点，削弱了对黄金的需求，周五现货黄金涨幅收窄，最终收于1748.09美元/盎司。投资者正在评估美联储的言论，即在冠状病毒大流行期间为市场提供的前所未有的刺激措施即将逐步退出，但没有减码时间表、规模和速度的具体细节，使得黄金无法进一步下跌。展望未来，投资者应该明白，除非美元指数发生显著变化，否则黄金价格可能会更大程度上受到投资者风险偏好的影响。