環球分析7月6日

2023-07-07

英皇金融集團金匯即發NM23: 環球分析7月6日

美元和美債殖利率上揚黃金周三收黑

昨日回顧

隨著美元和美債殖利率上揚，黃金周三收黑，並在聯準會 (Fed)6 月會議紀錄公布後續跌，投資人靜待本周五將公布的非農就業報告，尋找和政策前景有關的蛛絲馬跡。黃金收盤下跌 2.40 美元或 0.1%，報每盎司 1927.10 美元。黃金周二因美國 7 月 4 日獨立紀念日而休市。Fed 6 月會議紀錄顯示，決策官員一致同意維持利率不變，但大多數人預期最終需要進一步緊縮貨幣政策。過去幾天以來，從美國到中國都發布低迷的經濟數據，曾經帶動黃金需求，然而，Fed 和世界多國央行仍計劃繼續升息。由於升息展望刺激美元攀高，金價過去兩個月來持續走低。ICE 美元指數 (DXY) 周三上揚至 103.36。在備受關注的非農就業報告公布前，美國周四將先揭曉 JOLTs 職缺調查、ADP 就業報告和上周初領失業救濟金人數。

美股盤後

聯準會 (Fed) 釋出的最新會議紀要顯示央行「升息未完待續」，美股主指週三 (5 日) 盡墨。Meta 將推「類推特」應用程式「Threads」，其股價逆勢走升近 3%。投行高盛樂觀看待串流媒體 Netflix 業務持續成長，Netflix 收紅逾 1%。英特爾跳水逾 3.3%，成為道瓊表現最差的成份股。道瓊週三收黑近 130 點，那指和標普小跌，費半重挫 2.20%，終止連續三個交易日上漲走勢。數據方面，美國商務部週三公布數據顯示，5 月工廠訂單月增 0.3%，遠不及預期的 0.8%，4 月前值從 0.4% 下修至 0.3%；按年來看成長 1.1%。其中民用飛機訂單的激增被其他領域的低迷所部分抵消，凸顯聯準會升息對需求構成嚴重的抑制。政經消息方面，週三公布 6 月會議紀要顯示，儘管部分官員傾向持續升息，聯準會官員大多支持 6 月按兵不動，以評估先前 10 次升息的影響。決策者總體認為，今年適合進一步升息，但速度可能會較先前放緩。美股道瓊指數下跌 129.83 點，或 0.38%，收 34,288.64 點。那斯達克指數下跌 25.12 點，或 0.18%，收 13,791.65 點。標普 500 指數下跌 8.77 點，或 0.2%，收 4,446.82 點。費城半導體指數下跌 81.30 點，或 2.20%，收 3,622.32 點。

基本分析

聯準會 (Fed)6 月會議紀錄強化了市場對 7 月再次升息的預期，美元指數周三小幅走高。追蹤美元兌六種主要貨幣的 ICE 美元指數 (DXY) 上漲 0.3%，至 103.35，為 6 月 30 日以來最高。Fed 最新會議記錄顯示，上月幾乎所有官員都同意按兵不動，且大多預期未來還會進一步升息，此看法推高了美債殖利率，並激勵美元走強。美元指數報 103.3632。

油價動向

原油期貨周三收登 2 周高點，報導指出，沙烏地阿拉伯能源部長 Abdulaziz bin Salman 王儲表示，OPEC + 將採取一切必要措施來支持石油市場，此消息令石油找到支撐力。此前沙國周一宣布，將 7 月自願減產 100 萬桶 / 日的舉措延長實施至 8 月。伊朗試圖在霍爾木茲海峽扣押兩艘油輪的消息傳出後，中東緊張局勢也為油價提供了支撐。

※ 參考資料：英皇金匯即網站新聞 www.nm23.com

20:15美國6月ADP就業人數變動

20:30加拿大5月貿易帳

20:30美國上周季調後初請失業金、續請失業金人數

20:30美國 5月貿易帳

20:45 美國達拉斯聯儲主席洛根參加央行研究協會2023年年會的討論

23:00 美國上周EIA原油庫存變化

入市策略：

全球最大黃金上市交易基金(ETF)截至07月06日持倉量為917.86噸，較上日減持4.04噸，本月止淨減持4.04噸。金價週三下跌，受美元和美國公債收益率上升的影響，此前美聯儲公佈的6月政策會議記錄鞏固了利率將長期維持在較高水準的預期。根據CME的Fedwatch工具，交易員對美聯儲在7月會議上加息25個基點的可能性定價為89%。週三公佈的會議記錄，團結一致的美聯儲同意在6月會議上保持利率穩定，指標美國10年期公債收益率在會議記錄發佈後跳升至近四個月的峰值，而美元上漲0.3%；週三金價下跌，盤中最高觸及1934.9美元，最低觸及1914.6美元，尾盤現貨黃金收報1914.6美元/盎司。