环球分析6月01日

2022-06-01

英皇金融集团金汇即发NM23: 环球分析6月1日

美元美债双升黄金周二下跌

昨日回顾

黄金周二下跌，月线连两个月收黑，主要被美元和美债殖利率在 5 月大幅上扬带来的卖压拖累。黄金价格收盘下跌 8.90 美元约 0.5%，报每盎司 1848.40 美元。美国联准会 (Fed) 理事华勒周二表示，他支持在接下来每场会议都升息 50 个基点 (2 码)，直到通膨受到抑制，这番话比 Fed 主席鲍尔的两场会议更强硬，也影响 Fed 可能在 9 月暂缓升息的市场预期。美国总统拜登周二在白宫会晤鲍尔，于本周 5 月非农报告公布之前，讨论美国和全球经济形势。拜登在会面前投书华尔街日报 (WSJ)，Fed 肩负控制通膨的主要责任，他将尊重 Fed 独立性。

美股盘后

随着市场参与者自假期回归，美股周二于盘中拉锯后尾盘走低，结束动荡的一个月，但上周的强劲走势仍帮助道琼指数和标普 500 指数收复本月失地，月线几乎持平。美股 5 月一开始出师不利，企业财报的一系列获利预警，使通膨威胁挥之不去，科技、零售股等多项产业接连遭到抛售，标普一度陷入熊市。政经消息面，欧盟各国领袖周二达成折衷协议，将把俄罗斯进口石油减少超过三分之二，但经由陆上管道运输的原油可取得豁免，国际油价闻讯走高，随后回吐涨幅。美股道琼指数下跌 222.84 点，或 - 0.67%，收 32,990.12 点。标普 500 指数下跌 26.09 点，或 - 0.63%，收 4,132.15 点。那斯达克综合指数下跌 49.74 点，或 - 0.41%，收 12,081.39 点。费城半导体指数下跌 16.67 点，或 - 0.53%，收 3,098.69 点。

基本分析

美元兑主要货币周二普遍上扬，主要受益于美债殖利率上升，以及投资人对全球通膨升温的疑虑。追踪美元兑六种主要货币走势的 ICE 美元指数 (DXY) 上涨 0.3% 至 101.76，写下近两周以来最大涨幅。但美元指数 5 月仍累计下滑 1.4%，是一年来最大贬幅，今年五个月涨幅收敛为 6.4%。欧元区周二公布 5 月通膨率加速攀升到 8.1%，创新高且高于市场预期的 7.7%，加重欧洲央行 (ECB) 在近几个月升息的压力。报告显示物价上涨压力不只存在于能源领域，而是变得更为广泛。美元指数报 101.7679。

油价动向

石油输出国组织 (OPEC) 部分成员国正考虑自原油目标产量中剔除俄罗斯，这将提高其他国家的原油产量。在该报导后，WTI 原油期货价格周二回落。WTI 原油期货价格下跌 40 美分或 0.4%，收每桶 114.67 美元，本月上涨 9.5%。OPEC + 迄今仍拒绝欧美等国家的增产请求。OPEC + 预计周四举行每月例会讨论生产计画。经过周一阵亡将士纪念日假期，投资者返回市场，乐见欧盟领袖敲定协议，将减少对交战国家能源资产的需求，以此惩罚俄罗斯入侵乌克兰的行动，提振周二早盘石油上涨。

※ 参考资料：英皇金汇即发网站新闻 www.nm23.com

21:45 美国5月Markit制造业PMI终值

22:00 加拿大央行公布利率决议

22:00 美国5月ISM制造业PMI、美国4月营建支出月率

23:30 美联储威廉姆斯在会议上致辞

次日01:00 美联储布拉德发表讲话

次日02:00 美联储公布经济状况褐皮书

入市策略：

全球最大黄金上市交易基金(ETF)截至06月01日持仓量为1069.81吨，较上日持平，上月止净减持24.74吨。美联储主席沃勒周一表示，他支持在接下来的“几次会议”中加息50个基点或0.5个百分点，随后金价和美国国债收益率双双走高。相比之下，美联储主席鲍威尔曾表示，在接下来的两次会议上，美联储可能会加息50个基点，然后进行反思，并可能放缓至25个基点。美国总统拜登周二会见了鲍威尔。拜登在《华尔街日报》的特邀专栏中表示，他将站在一边，让美联储履行职责，但他也将物价上涨的责任推给了美联储。最新的通胀数据显示，物价上涨速度为约40年来所未见，不过消费者价格指数(CPI)和个人消费价格指数(PCE)均已从峰值回落。日内，美国10年期国债收益率走高降低了零收益率黄金的吸引力。10年期美国国债收益率上升6个基点，接近2.80%。在5月初的盘中交易中，美债收益率一度突破3.2%，达到3年半以来的高点，但在过去3周有所回落。另外，美元指数一度上涨约0.8%至102.18，美市尾盘回落至102关口下方。因美元和美国国债收益率走强，周二金价下跌，日内最高触及1856.99美元/盎司，最低触及1834.98美元/盎司，尾盘现货黄金收报1837.28美元/盎司。