环球分析6月20日

2022-06-21

英皇金融集团金汇即发NM23: 环球分析6月20日

全球央行接连升息黄金周五收低

昨日回顾

全球央行接连升息，加上美元回稳，打压黄金的魅力，黄金周五收低，连二涨止步，本周五个交易日累计下跌近 2%。黄金价格收盘下滑 9.30 美元或 0.5%，报每盎司 1840.60 美元，本周共下跌 1.9%。美元升值，代表以美元买进黄金的海外买家成本变昂贵。美国联准会 (Fed) 周三升息 3 码，是 1994 年以来最大升幅，瑞士央行 (SNB) 意外升息，为 15 年来首见，英国央行 (BOE) 也调升利率。周五公布的数据显示，美国 5 月工业生产增加 0.2%，连五个月升温，但周四的房市数据和失业金人数都令人失望。

美股盘后

美股四巫日来袭，美股周五开高后震荡，美债殖利率全线攀升，联准会主席鲍尔重申降低通膨承诺后，向来偏鸽派的明尼亚波利斯联准银行总裁卡什卡利 (Neel Kashkari) 暗示 7 月支持升息 3 码，美股一度翻黑。然而，3.5 兆美元的选择权到期引发空头回补，美股下行空间受限，而且在中概股强势高升，科技股稳盘助攻之下，四大指数仅道琼黯然收黑，那指收红近 1.5%，标普和费半收盘微涨。政经消息方面，联准会周五发布迄今最鹰声嘹亮的半年度货币政策报告，指出联准会将采取所有必要行动应对通膨，对恢复物价稳定的承诺是无条件的。美股道琼指数下跌 38.29 点，或 0.13%，收 29,888.78 点。那斯达克指数上涨 152.25 点，或 1.43%，收 10,798.35 点。标普 500 指数上涨 8.07 点，或 0.22%，收 3,674.84 点。费城半导体指数上涨 11.7 点，或 0.46%，收 2,578.5 点。

基本分析

美元指数周五自连续两天的跌势反弹，周线收红，日本央行 (BOJ) 顶住本周一系列紧缩浪潮并坚持超宽松政策立场后，日圆兑美元单日重贬，加剧一系列升息决策在汇市引起的波动。追踪美元兑六种主要货币的 ICE 美元指数 (DXY) 上涨 0.98%，报 104.65，盘中最高为 105.09，最低 103.83，本周涨 0.48%。美元指数报 104.6393。

油价动向

投资者因应经济衰退隐忧和需求担忧，原油价格周五下跌，WTI 原油和 Brent 原油本周收低，终止延续数周的涨势。WTI 原油期货价格下跌 8.03 美元或 6.8%，收每桶 109.56 美元，最近月契约本周下跌 9.2%，此前已连续 7 周收高。由于美国联准会 (Fed) 升息后，引发经济衰退担忧，令大宗商品与其他风险资产承压，本周油价陷入困境。国际能源署 (IEA) 本周稍早预期，供应成长将落后需求，让本就紧绷的市场推至短缺 50 万桶 / 日，并使价格飙升。

※ 参考资料：英皇金汇即发网站新闻 www.nm23.com

20:45 欧洲央行管委卡萨克斯发表讲话

21:00 欧洲央行行长拉加德在欧洲议会经济和货币事务委员会听证会上做介绍性发言

21:00 英国央行货币政策委员曼恩发表讲话

入市策略：

全球最大黄金上市交易基金(ETF)截至06月20日持仓量为1,075.54吨，较上日增持11.60吨，本月止净增持7.18吨。周四，有关美国购房人数和初请失业金人数的一些令人失望的报告引发金价短暂上涨。周五公布的美国5月份工业生产增长0.2%，连续第5个月增长。周五明尼阿波利斯联储主席卡什卡利表示，他可能支持美联储在7月再次加息75个基点，7月会议后的“审慎策略”可能是继续加息50个基点。受卡什卡利鹰派言论提振，美元指数周五大幅上涨逾1%至104.375高点，较日低拉升逾130点。上周，市场见证了全球央行的忙碌活动，包括美联储、英国央行和瑞士央行都在上调了基准利率。日本央行坚持其超宽松的货币政策处方。受主要央行在经济衰退担忧逼近之际发出的鹰派政策信号影响和美元走强，周五现货黄金下跌0.94%，日内最高触及1856.8美元/盎司，最低触及1833.74美元/盎司，尾盘现货黄金收报1841.17美元/盎司。