环球分析8月19日

2022-08-19

英皇金融集团金汇即发NM23: 环球分析8月19日

Fed会议纪录提振美元黄金周四下跌

昨日回顾

美元保持升值之下，黄金周四连续第四天下跌，触及三周低点，市场持续消化美国联准会 (Fed)7 月会议纪录和最新经济数据。黄金价收盘下跌 5.5 美元或 0.3%，报每盎司 17761.20 美元，是 7 月 28 日以来最低价，保持在 1800 美元重要心理关卡之下。美国公布上周失业金人数三周来首次下降，加上美元升值，都打压黄金。ICE 美元指数 (DXY) 上涨 0.9%，来到三周高点。

美股盘后

投资人消化好坏参半的财报与经济数据，美股主指周四呈狭幅震荡走势，随油价攀升，能源股涨势吸睛，思科财测乐观，带动科技股走高，碳化矽大厂 Wolfspeed 财报与财测胜预期，晶片股重回多方怀抱。四大指数终场齐扬，道琼微涨 18.72 点，那指与标普升逾 0.2%，费半劲扬 2.28%。周四公布更多经济数据为就业和房地产市场现况提供线索。截至 8 月 13 日为止当周，首次申请失业救济金人数降至 250,000 人，而 7 月成屋销售下降近 6%。地缘政治方面，美国与台湾周四宣布启动 21 世纪贸易倡议谈判，聚焦贸易便捷化、中小企业等 11 大议题且不涉及关税，预计首轮谈判将于秋季登场。美股道琼指数上涨 18.72 点，或 0.06%，收 33,999.04 点。那斯达克指数上涨 27.22 点，或 0.21%，收 12,965.34 点。标普 500 指数上涨 9.7 点，或 0.23%，收 4,283.74 点。费城半导体指数上涨 67.6 点，或 2.28%，收 3,037.8 点。

基本分析

在联准会 (Fed) 官员表示有必要继续升息后，美元指数周四升至一个月高点，投资人重新评估日前公布的会议纪要，认为 Fed 态度比原先所料想得还要更鹰派。强势美元打压下，欧元、英镑等主要货币走贬。追踪美元兑六种主要货币的 ICE 美元指数 (DXY) 上涨 0.87%，报 107.50，是 7 月 19 日以来最高。多位 Fed 官员周四发表谈话，对于 Fed 需要继续调高借贷成本以压制通膨达成共识，不过，官员们对于升息速度和幅度的看法仍有歧见。经济数据方面，美国上周初领失业金人数为三周以来首度下滑，且低于市场预期，劳动力市场依然稳健，8 月费城 Fed 制造业指数也意外成长。美元指数报 107.51。

油价动向

在前一日创 4 个交易日来首次收高后，原油期货价格周四 (18 日) 继续上涨，系因投资者消化美国库存急剧下降的消息，该消息有利于抵消市场对全球经济成长放缓的担忧。与此同时，由于美国和欧洲供应紧绷，天然气期货价格触及 14 年新高，但随后收盘小幅下跌。WTI 原油期货价格上涨 2.39 美元或 2.7%，收每桶 90.50 美元。WTI 原油近月期货收创 8 月 12 日以来最高点。与此同时，在俄罗斯减少供应流量后，由于美国和欧洲供应紧绷，天然气价格本周上涨，周二收创 14 年高点后，周三与周四均收低，但本周仍约有 4.9% 涨幅。

※ 参考资料：英皇金汇即网站新闻 www.nm23.com

17:00 欧元区6月季调后经常帐

20:30 加拿大6月零售销售

入市策略：

全球最大黄金上市交易基金(ETF)截至08月19日持仓量为1,000.65吨，较上日持平，本月止净减持5.22吨。投资者继续消化前一天公布的美联储7月会议纪要。会议纪要显示，美联储还在准备加息，但也暗示美联储官员已开始更明确地承认可能加息过头并抑制经济活动的风险。周四，美联储官员就下一次加息的规模发出了不同的信号，圣路易斯联储主席布拉德敦促再加息75个基点，而堪萨斯城联储主席乔治的语气则更为谨慎。经济数据方面，美国劳工部公布的数据显示，初请失业金人数三周以来首次下降；另外，衡量费城地区制造业活动的一项指标在8月份意外扩张，这是三个月来的第一次。尽管美国公债收益率下滑，但美元走强的压力及更多可能影响加息的经济线索给黄金带来压力，周四金价下跌，日内最高触及1772.27美元/盎司，最低触及1755.20美元/盎司，尾盘现货黄金收报1758.23美元/盎司。