环球分析10月17日

2022-10-17

英皇金融集团金汇即发NM23: 环球分析10月17日

美元走强黄金白银周五双双下滑

昨日回顾

周四公布的通膨数据依旧火热，使联准会 (Fed) 下月升息 3 码几乎已成定局，黄金周五收在本月最低，且周线挫逾 3%，银铜铂钯终场全数收黑，周线仅铜期货收高。黄金期货价格收盘下跌 28.10 美元或 1.7%，收在每盎司 1648.90 每元，为 9 月 27 日以来最低。周线下跌 3.5%。经济数据方面，因高利率和通膨抑制消费支出，美国 9 月零售销售意外持平；10 月密大消费者信心指数自上月的 58.6，小幅上升至 59.8，消费者对明年的通膨预期则自上月的 4.7% 升至 5.1%。

美股盘后

美国银行股陆续公布财报，但各行表现两样情，整体成绩忧喜参半，另一方面，俄国总统普丁表示并未近一步升级军事动员计画，缓解市场对地缘政治的担忧，美股主要指数周五涨跌不一。道琼工业指数上涨逾 130 点或近 0.45%，那斯达克综合指数跌 0.01%，标普 500 指数涨 0.15%，费城半导体指数跌近 1%。随着美国银行股财报陆续出炉，美股开盘前主要指数期货震荡走高，其中摩根大通第三季缴出不错成绩，营收、获利皆优于分析师预期，不过净利表现欠佳，而另一家大行摩根士丹利表现黯淡，受到投资银行业务收入大减逾 5 成影响，营收获利均不及市场预期。

市场分析预估，美国各大行的利润降幅将会是标普 500 指数所有板块中最大，投资人担心联准会（Fed）收紧货币政策将引发违约，迫使银行拨备更多的损失准备金。

基本分析

汇市震荡之际，美元指数周五上涨且周线收红，其他主要货币承压。在英国财政大臣夸腾遭到解职后，英镑兑美元重贬 1.4%。日元兑美元续探 32 年新低，单周表现是 8 月中以来最糟。汇市处于震荡且充满压力的同时，美元依然是投资人的避风港。纽约尾盘，追踪美元兑六种主要货币的 ICE 美元指数 (DXY) 上涨 0.82%，报 113.29，本周涨 0.43%。因高通膨与急速上升的利率抑制商品需求，美国 9 月零售销售意外持平，显示投资人对可自由支配支出的态度已更谨慎。另一方面，10 月密大消费者信心指数进一步上升，且是 6 个月以来最高，但调查主任 Joanne Hsu 认为这只是暂时性的改善，因为消费者预期指数比上月下滑 3%，通膨、经济和金融市场前景仍充满不确定性。

油价动向

原油价格周五收低，扩大本周跌幅，系因对全球经济低迷的担忧持续拖累需求前景。WTI 原油期货价格下跌 3.50 美元或 3.9%，收每桶 85.61 美元，本周下跌 7.6%，为 3 周来首次收低。但美股周四在该 CPI 数据公布后大幅反弹，收盘大涨且原油和其他风险资产也获提振，美元同步回落。然而，市场对 Fed 和其他央行积极升息的担忧依旧存在，因为全球升息环境恐引发全球经济急剧下行。

※ 参考资料：英皇金汇即网站新闻 www.nm23.com

20:30 美国10月纽约联储制造业指数

23:00 欧洲央行首席经济学家连恩发表讲话

欧盟外长会举行，将讨论对伊朗进一步制裁的问题

入市策略：

全球最大黄金上市交易基金(ETF)截至10月15日持仓量为941.13吨，较上日减持3.18吨，本月止净增持1.43吨。周五公布的美国9月零售销售持平，预期0.20%，前值0.30%。美国上月零售销售表现低迷，这表明在数十年来最严重的通胀环境下，消费者对非必需品的购买变得更加谨慎。上月13个零售类别中有7个出现下滑，包括汽车经销商、家俱经销店、体育用品商店和电子产品商家的收入下降。加油站的销售额下降了1.4%，反映出燃油价格下降，但油价正在回升。另一项资料显示，美国10月密西根大学消费者信心指数初值为59.8，预期59，前值58.6。密西根州大学调查还显示，美国1年期通胀预期从4.7%升至5.1%，这是自3月份以来首次上升。尽管宏观资料对市场影响不大，但指标美国10年期国债收益率走坚，美元指数上涨，以及黄金创下8月中旬以来表现最糟糕的一周，周五进一步打压了金价，日内最高触1671.50美元/盎司，最低触及1640.02美元/盎司，尾盘现货黄金收报1643.25美元/盎司。