环球分析11月24日

2022-11-24

英皇金融集团金汇即发NM23: 环球分析11月24日

美元下跌黄金在周三的感恩节前夕攀高

昨日回顾

黄金在周三的感恩节前夕攀高，投资人正在消化美国公布的一连串经济数据，这些数据的内容显示，美国经济成长可能减速。黄金价收盘上涨 5.70 美元或 0.3%，报每盎司 1745.60 美元。美国周三公布多项经济数据，结果好坏参半。10 月新屋销售经季节调整折合年率增加 7.5% 至 63.2 万户，10 月耐久财订单月增 1%，增幅优于 9 月的 0.3% 和市场预估的 0.4%。美债殖利率周三下滑，2 年期报 4.496%，10 年期报 3.736%，ICE 美元指数 (DXY) 下跌 0.8% 至 106.40。殖利率下滑可降低持有黄金的机会成本，美元走软则能让海外买家在买进美元计价黄金时的成本降低。

美股盘后

美国感恩节假期前夕，美股周三 (23 日) 交投清淡，联准会释出「鸽派」会议纪要后，10 年期美债殖利率下滑，科技股自低点回升，四大指数收盘齐扬。迪士尼和 Salesforce 领涨之下，道琼周三小涨超过 95 点。特斯拉飙涨 7.8 %，标普收红 0.59%，那指收红近 1%，费半扬升逾 1%。数据方面，上周经调整后初领失业金人数报 24 万人，创 3 个月新高，远高于市场预期的 22.5 万人，分析师警告，尽管这可能被解读为就业市场走软证据，但这可能是受到季节因素影响，因为年底假日季企业多暂时或放缓招聘。政经消息，联邦公开市场委员会 (FOMC) 会议纪要显示，绝大多数联准会官员支持，较慢的升息步伐可能很快成为合适之举，以评估货币政策收紧对经济和通膨的滞后影响。此外，联准会内部经济学家预期，美国明年经济衰退的可能性约为 50%。美股道琼指数上涨 95.96 点，或 0.28%，收 34,194.06 点。

那斯达克指数上涨 110.91 点，或 0.99%，收 11,285.32 点。标普 500 指数上涨 23.68 点，或 0.59%，收 4,027.26 点。费城半导体指数上涨 29.6 点，或 1.07%，收 2,786.4 点。

基本分析

在公布一系列经济数据及联准会 (Fed) 会议纪要后，美元指数周三重贬逾 1%，11 月会议记录显示多数 Fed 官员支持尽快放慢升息步伐。追踪美元兑六种主要货币的 ICE 美元指数 (DXY) 下跌 1.05%，至 106.10，收盘价逼近 8 月 7 日以来最低。根据会议记录，Fed 官员普遍同意停止超前部署式的升息做法，并转向幅度较小的行动。即使承认通膨方面几乎没什么进展，官员们也针对快速收紧政策对经济成长和金融稳定造成的潜在风险进行讨论。英镑连续两个交易日走强，劲扬 1.5% 至 1.2060 美元，为 8 月 17 日以来最高。稍早数据显示英国 PMI 优于预期，但仍处于经济衰退。美元指数报 106.1170。

油价动向

原油期货价格周三收低，系因投资者密切关注七大工业国 (G7) 关于俄罗斯石油价格上限的讨论。美国及其盟国可能就俄罗斯原油价格上限达成协议，其讨论的价格约为每桶 60 美元，上限仍可能高达 70 美元。但在周三下午前，《彭博》报导，欧盟国家对 G7 俄罗斯石油价格上限的谈判已停滞不前，知情人士透露，各国政府对于如何设计该机制意见分歧。与此同时，天然气价格上涨，因预计 12 月天气变冷可能会导致需求增加。WTI 原油期货价格下跌 3.01 美元或 3.7%，收每桶 77.94 美元。

※ 参考资料：英皇金汇即网站新闻 www.nm23.com

19:00 英国11月CBI工业订单差值

20:30 欧洲央行公布货币政策会议纪要

入市策略：

全球最大黄金上市交易基金(ETF)截至11月22日持仓量为906.06吨，较上日增持1.44吨，本月止净减持14.51吨。美联储官员本月早些时候得出结论称，美联储应该很快放慢加息步伐，以降低过度紧缩的风险，这表明他们倾向于在12月将加息幅度降至50个基点。根据周三在华盛顿公布的11月1日至2日会议记录，“绝大多数与会者认为，可能很快就会适当放缓增长速度。” 最新会议纪要显示，其内部经济学家预计，明年美国经济衰退的可能性约为50%。会议纪要称，“国内私人领域的实际支出增长乏力，全球前景恶化且金融条件收紧，这些都被认为构成对实际经济活动预测的突出下行风险；此外，通胀持续下降或需要金融条件以高于预期的程度紧缩，这个可能性也被视为一种下行风险”。美联储会议纪要公布后，美元指数短线下挫逾30点，刷新日低; 现货黄金短线最高累涨超11美元，日内最高触及1753.14美元/盎司，最低触及1723.64美元/盎司，尾盘现货黄金收报1749.26美元/盎司。