環球分析3月12日

2024-03-12

英皇金融集團金匯即發NM23: 環球分析3月12日

市場期待通膨數據黃金價格周一小幅上漲

昨日回顧

繼上周創紀錄大漲至接近歷史最高水準後，黃金價格周一小幅上漲，市場等待美國通膨數據，以更清晰了解聯準會 (Fed) 的利率軌跡。黃金期貨上漲 0.1% ，收每盎司 2188.6 美元。黃金價上漲 0.2% ，報每盎司 2181.47 美元，上周五因美國勞動力市場數據提振降息預期，創下 2194.99 美元的歷史新高。美國二月份消費者物價通膨 (CPI) 數據將於周二公佈。

美股盤後

投資人等待本週即將出爐的消費者物價指數 (CPI) 、生產者物價指數 (PPI) 數據，美股主指週一多小幅走低，費半滑落超 1.3%，那指下跌超 0.4%，標普小跌超 0.1%。道瓊逆勢走升超 46 點。輝達續跌超 2%，AMD 重挫超 4%，台積電 ADR 狂瀉逾 5%，波音、IBM 表現落後大盤。比特幣突破 7.2 萬美元，區塊鏈類股齊飛。政經方面，交易員正在為週二公布二月消費者物價指數做準備。經濟學家預計 CPI 月增 0.4%，年漲 3.1%；核心 CPI 預計成長 0.3%，年增 3.7%。本週晚些時候，投資人的注意力將轉向生產者物價指數。這兩份報告是聯準會領導人召開三月政策會議之前發布的主要通膨報告。美國總統拜登週一公布了 2025 財年預算案，其中 2024 年經濟成長率的預測為 1.7%，遠低於經濟學家 2.1% 的預估中位數。白宮預期 2024 年 CPI 升幅平均為 2.9%，高於媒體調查得出的 2.7% 預估值。而且白宮也不認為未來兩年美國通膨率能夠達到 2% 的聯準會目標，但央行官員參考的通膨指標歷史上要比 CPI 升幅略低一些。美股道瓊指數上漲 46.97 點，或 0.12%，收 38,769.66 點。

那斯達克指數下跌 65.84 點，或 0.41%，收 16,019.27 點。S&P 500 指數下跌 5.75 點，或 0.11%，收 5,117.94 點。

基本分析

日本政府上調去年第四季經濟成長率，加上對於日本央行可能在下周會議上退出負利率政策的預期，周一帶動日元兌美元連續四個交易日走高。與此同時，比特幣突破 72,000 萬美元，再登歷史高點。追蹤美元兌六種主要貨幣的 ICE 美元指數 (DXY) 上漲 0.14%，報 102.85，距離上周五 (8 日) 觸及的近兩個月低點不遠，當時非農就業數據顯示美國勞動力市場正在降溫。根據路透調查，市場預測 2 月整體 CPI 月增率將自 1 月的 0.3% 升至 0.4%，核心 CPI 估月增 0.3%，低於 1 月的 0.4%，年增率估從前一月的 3.9% 下滑至 3.7%。美元指數報 102.8509。

油價動向

國際油價周一漲跌互現，WTI 原油延續上周小幅走跌，但 Brent 原油小幅上漲，係因交易商權衡需求與 OPEC + 成員國堅持減產的意願。西德州中質原油 (WTI) 期貨價格下跌 8 美分或 0.1%，收每桶 77.93 美元。近月 WTI 原油上周下跌近 2.5%。

※ 參考資料：英皇金匯即網站新聞 www.nm23.com

今日重要數據及事件

20:30 美國2月未季調CPI年率

20:30 美國2月季調後CPI月率

20:30 美國2月未季調核心CPI年率

20:30 美國2月核心CPI月率

次日00:00 EIA公佈月度短期能源展望報告

入市策略：

全球最大黃金上市交易基金(ETF)截至03月08日持倉量為815.13噸，較上日減持1.44噸，本月止淨減持7.78噸。金價在上周創下2195美元/盎司的新紀錄高點後回落，週一亞洲交易時段，金價加回升日內高點，隨後震盪盤整，多頭在近期強勁的價格上漲攻勢有所減弱。投資者正在等待美國通脹數據，這些數據可能使美聯儲的利率軌跡更加清晰。週二公佈將美國2月份消費者價格通脹（CPI）數據，對此市場預計美國2月份CPI環比上漲0.3%至0.4%，同比上漲3.1%不變。預計核心CPI環比將從0.4%降至0.3%，同比從3.9%降至3.7%。若數據“熱度超過上個月的報告，可能會給黃金市場帶來一些麻煩，甚至造成一些近期拋售壓力”。短期內金價仍可能創出新高。週一金價小幅上漲，已連續第9個交易日上漲，日內達到2188.83美元/盎司的峰值，日內最低下探至2174.72美元/盎司，最終收於2182.52美元/盎司。

今日建議

倫敦金於 2165– 2188間上落 (波幅巨大, 請留意帳戶內資金情況)

港金於 19980 - 20450

支持位 2128/2148阻力位 2208/ 2248

入市策略一 : 下方觸及2065水平可做多，目標位于2175水準，止損設在2158水平。

入市策略二 : 上方在2183元水平做空，止賺設在2170美元，止損設在2190。

白銀

貴金屬具有儲值的傳統角色，擔憂貨幣貶值及通貨膨脹，對其屬利多。

今日建議 : 白銀於23.30 – 25.40

支持位21.50/22.30 阻力位26.80 /27.50

(投資涉及風險，宜量力而為，不要過份進取，價格可升可跌)

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