環球分析10月31日

2022-11-01

英皇金融集團金匯即發NM23: 環球分析10月31日

美元美債殖利率同步攀升黃金周五走低

昨日回顧

市場對聯準會 (Fed) 放慢升息步伐的預期，近來激勵金價攀高，但交易員仍不確定最鷹派的時期是否已過，加上數據顯示美國潛在通膨壓力仍大，黃金周五連續兩個交易日走低，回吐本周稍早漲幅，周線收黑。黃金價格收盤下跌 20.80 美元或近 1.3%，收在每盎司 1644.60 美元。周線下跌 0.7%。經濟數據顯示，美國 9 月核心個人消費支出 (PCE) 物價指數月增 0.5%，年增 5.1%，雖然大致符合預期，但潛在通膨壓力仍高，鞏固了 Fed 在下周升息 3 碼的預期。數據公布後，美元和美債殖利率同步攀升。市場普遍預期，Fed 將在下周會議升息 3 碼，交易員多半預估 12 月將升息 2 碼。

美股盤後

英特爾與蘋果財報為市場作多情緒帶來提振，數據顯示通膨有放緩跡象，美股主指週五開高走高，科技股「漲」聲如雷，儘管亞馬遜財測不佳，拖累非必需消費品類股，四大指數收盤齊揚，道瓊狂飆超 820 點，標普升近 2.5%，那指大漲逾 2.8%，費半勁揚約 4%。一週來看，美股主指漲幅明顯，道瓊本週漲幅約 5.7%，自 5 月以來的最佳週表現，連漲 4 週。標普和那指本週分別上漲 3.9% 和 2.2%，連漲 2 週。政經消息方面，科技股超級財報週落幕，分析師目前預計標普第三季獲利成長達 4.1%，高於週四預測的 2.5%。聯準會下週即將召開利率會議，本週公布的數據燃起通膨可能正在放緩的希望，這增加聯準會 11 月會議後不再堅持 3 碼升息的樂觀情緒。美股道瓊指數大漲 828.52 點，或 2.59%，收 32,861.8 點。那斯達克指數大漲 309.78 點，或 2.87%，收 11,102.45 點。標普 500 指數大漲 93.76 點，或 2.46%，收 3,901.06 點。費城半導體指數大漲 93.1 點，或 3.98%，收 2,433.7 點。

基本分析

在日本央行宣布繼續維持寬鬆政策不變後，日元兌美元周五重返跌勢，盤中一度挫逾 1%，尾盤稍微收斂。美元指數小幅走高，本周仍跌逾 1%，連續兩周收黑，市場緊接著關注下周的聯準會 (Fed) 利率決議。追蹤美元兌六種主要貨幣的 ICE 美元指數 (DXY) 小漲 0.07%，至 110.66，周線跌 1.2%，為連續兩周收黑。美元指數報 110.6845。

油價動向

原油期貨價格周五收低，係因中國數個城市擴大防疫封控，威脅到能源需求，但本周仍守住漲幅。WTI 原油期貨價格下跌 1.18 美元或 1.3%，收每桶 87.90 美元，本周上漲 3.4%。Brent 原油期貨價格下跌 1.19 美元或 1.2%，收每桶 95.77 美元，本周上漲 2.4%。能源資訊署 (EIA) 周三公布的數據顯示，原油出口創歷史新高，表明石油需求強勁。該數據也顯示上周汽油庫存量下降。

※ 參考資料：英皇金匯即網站新聞 www.nm23.com

20:00德國 10月消費者物價指數初值

20:30美國9月PCE物價指數年率

20:30美國9月個人支出月率

22:00美國10月密西根大學消費者信心指數終值

22:00美國9月季調後成屋簽約銷售指數月率(%)

入市策略：

全球最大黃金上市交易基金(ETF)截至10月28日持倉量為925.20噸，較上日減持3.19噸，本月止淨減持14.50噸。週四美國公佈的第三季度實際GDP年化季率初值錄得2.6%，創2021年第四季度以來新高，此前曾連續兩個季度錄得負增長。該資料是在今年年初連續兩個季度出現負增長之後公佈的，符合公認的衰退定義；但美國經濟在2022年第三季度首次實現正增長，至少暫時緩解了對衰退的擔憂。日內美元走強抵消了對美聯儲將在下周政策會議後放緩升息的預期對金價所帶來的支撐，週四黃金在震盪交投中回落，日內金價最高觸及1670.59美元/盎司，最低觸及1654.64美元/盎司，尾盤現貨黃金收報1663.10美元/盎司。