環球分析8月09日

2022-08-09

英皇金融集團金匯即發NM23: 環球分析8月9日

美元和美債殖利率周一下滑黃金周一收紅

昨日回顧

黃金周一收紅，收復 1800 美元關卡，投資人靜待 7 月消費者物價指數 (CPI) 公布，是否為美國聯準會 (Fed) 掃除更多升息的障礙。黃金價收盤跳漲 14 美元或 0.8%，報每盎司 1805.20 美元，是 8 月 4 日來最大漲幅。美元和美債殖利率周一下滑，提振黃金的魅力。美元貶值代表海外投資人買進黃金的成本變少，殖利率走低則意味著持有黃金的機會成本下降。美國上周公布 7 月非農就業人口新增 52.8 萬，遠高於市場預估的 25.8 萬，意味著美國經濟仍強勁，Fed 將須繼續升息。美國眾議院議長裴洛西訪台後引發的地緣緊張，仍在持續。美聯社報導，中國周一表示，將延長在台灣周邊地區的軍事演習。

美股盤後

華爾街等待關鍵通膨數據之際，Nvidia 第二季初步財報慘烈，科技股賣壓湧出，美國參議院上週通過《通膨削減法案》，推動潔淨能源概念股走升，道瓊、那指與標普週一收盤近乎持平，費半指數收黑 1.61%。政經方面，投資人現在等待週三公布的美國消費者物價指數 (CPI) ，預計 7 月 CPI 年率將由 6 月的 9.1% 高點，略降至 8.7%。華爾街將評估聯準會累積緊縮政策的效果，同時尋找聯準會後續升息行動的線索。美股道瓊指數上漲 29.07 點，或 0.09%，收 32,832.54 點。那斯達克指數下跌 13.1 點，或 0.1%，收 12,644.46 點。標普 500 指數下跌 5.13 點，或 0.12%，收 4,140.06 點。費城半導體指數下跌 49.1 點，或 1.61%，收 3,004.3 點。

基本分析

隨著美債殖利率下滑，美元指數周一走軟，回吐上周公布非農報告後的部分漲幅，投資人接著關注周三的通膨數據，尋找聯準會 (Fed) 下一步行動的相關線索。澳幣、紐元強彈。追蹤美元兌六種主要貨幣的 ICE 美元指數 (DXY) 下跌 0.22%，報 106.39。美國上周五公布 7 月非農意外強勁，就業總人口和失業率雙雙回到疫情前水準，緩解外界對於經濟衰退的擔憂，也提振對聯準會更積極升息的預期。樂觀情緒延續之下，美股周一開高，並隨著投資人將注意力轉向企業財報，在震盪交易中走低。市場正在等待周三的美國消費者物價指數 (CPI)，路透調查分析師預期，7 月 CPI 年增率料自前一月的 9.1% 降至 8.7%。美元指數報 106.3713。

油價動向

因市場對需求前景的擔憂，引起原油價格一路下滑，上周兩大基準原油觸及 2 月以來最低水準後，終於迎來反彈，原油價格周一收高，延續反彈力道。WTI 原油期貨價格上漲 1.75 美元或 2%，收每桶 90.76 美元，上周大跌 9.7%。上周四 WTI 原油價格觸及 2 月 2 日以來最低點。

※ 參考資料：英皇金匯即網站新聞 www.nm23.com

18:00 美國7月NFIB小型企業信心指數

24:00 EIA公佈月度短期能源展望報告

次日04:30 美國至8月5日當周API原油庫存

入市策略：

全球最大黃金上市交易基金(ETF)截至08月09日持倉量為1,000.65噸，較上日持平，本月止淨減持5.22噸。上周五公佈的就業報告顯示，美國上月就業人數意外激增，暗示美聯儲可能不得不繼續大力為經濟降溫; 美債收益率和美元匯率反彈，黃金價格收低。週一，美元指數下跌，較一籃子貨幣下跌0.3%。美國基準10年期國債收益率回落至2.76%，兩年期國債收益率跌至3.19%，提振黃金週一走高。《華爾街日報》的頭條寫道，“中國的軍事演習展示了現代作戰力量，為臺灣海峽可能發生的戰爭做準備。”這一消息也可能使黃金市場保持溫和的避險買盤。因7月就業報告被視為為美聯儲進一步激進加息掃清道路後，美元和美債收益率回落，週一貴金屬也紛紛上漲，日內金價最高觸及1789.89美元/盎司，最低觸及1770.55美元/盎司，尾盤現貨黃金收報1788.89美元/盎司。