環球分析10月04日

2022-10-04

英皇金融集團金匯即發NM23: 環球分析10月04日

美歐通脹攀升黃金周一上漲

昨日回顧

黃金周一收在 9 月中旬以來高點，白銀價格寫下去年 2 月以來最大單日漲幅，因美國 9 月製造業景氣幾乎停滯，打壓升息預期並使美債殖利率下滑。黃金期貨價收盤上漲 30 美元或約 1.8%，報每盎司 1702 美元，是 9 月 14 日以來最高價。美國周一公布的 9 月 ISM 製造業指數降到 50.9%，是 28 個月新低，更進一步跌向景氣榮枯線 50%。

美股盤後

英國減稅政策髮夾彎、糟糕的經濟數據、美債殖利率暴跌，皆讓華爾街吃下定心丸，美股十月份首個交易日喜迎反彈，科技、能源股買氣熱絡，四大指數集體收紅，道瓊週一飆漲逾 760 點，標普收紅近 2.6%，創逾兩個月最大單日漲幅，特斯拉逆勢收黑。數據方面，市場迎來本月首個壞數據，9 月 ISM 製造業指數降至 50.9，遠低市場預期的 52.2，也不及 8 月的 52.8，創 2020 年 5 月來新低，顯示製造業擴張速度減慢。美股道瓊指數大漲 765.38 點，或 2.66%，收 29,490.89 點。

那斯達克指數大漲 239.82 點，或 2.27%，收 10,815.44 點。標普 500 指數大漲 92.81 點，或 2.59%，收 3,678.43 點。費城半導體指數大漲 86.6 點，或 3.76%，收 2,393.3 點。

基本分析

因英國政府宣布撤銷對高所得者的減稅措施，英鎊兌美元周一 (3 日) 繼續走高，收復逾一周前公布政策以來的跌幅。隨著避險情緒降溫，美元指數走軟，澳幣、紐元連袂彈升。面對各方壓力，英國政府周一宣布撤回改變最高所得稅率的計畫，消息激勵英鎊走強，英國財政大臣夸騰 (Kwasi Kwarteng) 還表示，很快就會宣布相關細節，說明如何在中期內降低公共債務占國內生產毛額 (GDP) 的比重。

油價動向

原油周一大幅上漲，報導稱 OPEC + 考慮減產 100 萬桶 / 日以上，激勵 WTI 原油期貨價格收高 5% 以上。WTI 原油期貨價格大漲 4.14 美元或 5.2%，收每桶 83.63 美元。根據道瓊市場數據，此為最近月 WTI 原油期貨價格自 9 月 20 日以來最高收盤價。

※ 參考資料：英皇金匯即網站新聞 www.nm23.com

17:00 歐元區8月PPI月率

21:15 美聯儲梅斯特發表講話

22:00 美國8月工廠訂單月率

23:00 歐洲央行行長拉加德發表講話

23:45 美聯儲理事傑斐遜發表講話

入市策略：

全球最大黃金上市交易基金(ETF)截至10月04日持倉量爲942.89噸，較上日增持3.19噸，上月止淨增持3.19噸。週一公佈的美國9月ISM製造業PMI跌至兩年多以來低點，接近完全停滯，製造業訂單在4個月內第3次收縮；上月ISM製造業PMI降至50.9，低於預期，也低於8月份的52.8；ISM新訂單指數降至47.1，也為疫情爆發前幾個月以來的最低水準，表明需求正在走軟。ISM就業指數也在5個月內第4次萎縮，這可能是勞動力市場依然緊張和需求放緩的共同結果。受此影響美元走軟，提振海外買家對以美元計價的黃金需求；指標美國10年期過債收益率跌至逾一周低位，也支撐對零收益率黃金的需求。週一金價大漲逾2%，也帶動銀價上漲，其創下2008年底以來表現最好的一天；日內最高觸及1701.3美元/盎司，最低觸及1659.54美元/盎司，尾盤現貨黃金收報1699.44美元/盎司，上漲幅度為3月8日以來的最大單日漲幅。