環球分析11月23日

2022-11-23

英皇金融集團金匯即發NM23: 環球分析11月23日

美元反彈止步黃金周二下跌

昨日回顧

由於美元反彈止步，黃金周二收在近乎平盤的水準，止住連四日跌勢，反映投資人正在觀望更多和聯準會 (Fed) 貨幣政策走向有關的線索。黃金價收盤小漲 30 美分或 0.02%，報每盎司 1739.90 美元。由於美元回升，黃金延續上周頹勢，本周繼續下跌，不過這個趨勢在周三終於止步。ICE 美元指數 (DXY) 本周一跳漲近 1%，周二回落 0.6% 至 107.20。美元升值會打壓美元計價的大宗商品，因海外買家買進時須承擔更高成本。投資人靜待即將公布的 Fed 11 月會議紀錄，尋找升息前景線索。芝商所 (CME)FedWatch 工具顯示，交易員目前預期 Fed 12 月將升息 2 碼，押注升息 3 碼的機率僅 24%。

美股盤後

投資人等待即將公布的聯準會 11 月會議紀要，百思買等企業財報捎來利多，進一步提振市場情緒，美股主指週二全數走高。聯準會 10 月會議紀要公布之前，美債殖利率回落，科技股重啟漲勢。而石油輸出國家組織和結盟油國 (OPEC+) 堅持減產計畫後，國際油價持續走升，能源股收復前一日失土。標普指數週二漲超過 1.3%，收復 4,000 點大關，道瓊指數收紅近 400 點，那指指數升逾 1.3%，費半指數勁揚超過 3%。政經消息，7 大工業國 (G7) 有望在週三宣布對俄羅斯原油設定的價格上限。外媒傳出，G7 和歐盟正在討論以每桶 60 美元左右的油價上限額來制裁俄羅斯入侵烏克蘭。美股道瓊指數上漲 397.82 點，或 1.18%，收 34,098.1 點。

那斯達克指數上漲 149.9 點，或 1.36%，收 11,174.41 點。標普 500 指數上漲 53.64 點，或 1.36%，收 4,003.58 點。費城半導體指數上漲 81.0 點，或 3.03%，收 2,756.8 點。

基本分析

美元指數周二下跌，回吐昨日部分漲幅，投資人對中國疫情復燃的感受未如昨日強烈，資金紛紛回流風險貨幣。追蹤美元兌六種主要貨幣的 ICE 美元指數 (DXY) 下跌 0.62%，至 107.17，盤中最高升至 107.75。北京當局的新一波防疫限制措施，日前引發市場對經濟前景惡化的擔憂，即使上海也跟進收緊防控，股票、大宗商品和風險貨幣今日仍普遍走強。美元指數報 107.1673。

油價動向

原油期貨價格周二收復前一日跌幅。周一市場消化多空交錯的消息而下跌，即主要產油國及其盟國 (OPEC+) 正考慮增產的消息。周二交易因假期將至而受抑制。美國市場周四因感恩節而休市，部分市場縮短周五交易時間。能源板塊價格本周開始普遍走弱，但在沙烏地阿拉伯能源部長否認 OPEC + 考慮增產後，周一油價雖收低但遠脫離盤中低點。OPEC + 增產被視為可舒緩沙美緊張氣氛的做法，並在抑制俄羅斯石油產業的新舉措生效之際維持能源流動。WTI 原油期貨價格上漲 91 美分或 1.14%，收每桶 80.95 美元。周一該期貨盤中跌逾 5% ，觸及 1 月以來最低點，但最終僅收低 7 美分至每桶 80.04 美元。

※ 參考資料：英皇金匯即網站新聞 www.nm23.com

21:30 美國至11月19日當周初請失業金人數

21:30 美國10月耐用品訂單月率

22:45 美國11月Markit製造業及服務業PMI初值

23:00 美國11月密西根大學消費者信心指數終值

23:00 美國11月一年期通脹率預期

23:00 美國10月新屋銷售總數年化

23:00 英國財政大臣亨特回答預算的問題

入市策略：

全球最大黃金上市交易基金(ETF)截至11月22日持倉量為906.06噸，較上日增持1.44噸，本月止淨減持14.51噸。克利夫蘭聯儲主席梅斯特週一表示，美聯儲可能從下個月開始下調升息幅度;梅斯特的鴿派言論讓“黃金多頭松了一口氣。投資者目前正在等待定於週三公佈的美聯儲最新會議紀要，市場參與者普遍預計12月會議將加息50個基點，預計利率將在明年6月見頂。若美聯儲鷹派再度出擊，破壞'轉向'的說法，現貨金可能會回吐近期漲幅，或測試在低點1700美元附近的支撐。市場正在等待,美聯儲12月會議前將公佈的美國非農就業資料和通脹資料，可能是金價下一步大幅波動的催化劑。因投資者在等待有關美聯儲貨幣政策路徑的線索，美元和指標美債收益率回落與股市上漲基本相抵,週二金價收於上一交易日觸及低位元上方，日內金價最高觸及1749.53美元,最低下探1736.88美元,尾盤收報于1739.79美元。