環球分析1月31日

2024-01-31

英皇金融集團金匯即發NM23: 環球分析1月31日

美元走軟和公債殖利率下降周二黃金價格攀升至兩周高點

昨日回顧

周二黃金價格攀升至兩周高點，受到美元走軟和公債殖利率下降的支撐，同時市場焦點轉向聯準會 (Fed) 政策會議，以探得今年最快的降息時間點。黃金上漲 0.5% ，收每盎司 2054.40 美元。美元指數下跌 0.2%，提高黃金對非美元買家的吸引力。基準 10 年期公債殖利率下降至兩周低點，降低購買無孳息資產的機會成本。上周數據顯示，美國 12 月物價成長溫和，通膨年率連續第三個月維持在 3% 以下，這些數據讓 Fed 有可能今年展開降息。

美股盤後

國際油價周二上漲。此前一天，油價甫因市場擔憂中國經濟和需求前景而跌逾 1%，儘管周末無人機襲擊導致約旦三名美軍喪生，中東緊張局勢大幅升級。西德州中質原油 (WTI) 期貨價格上漲 1.04 美元或近 1.4%，報每桶 77.82 美元。周一原油因市場對中國的擔憂而自 11 月以來的最高水準回落，但也因擔心中東戰事加劇，可能威脅原油流動，縮限石油的下行空間。美國能源資訊局 (EIA) 將於周三發布上周美國石油產量數據。根據 S&P Global Commodity Insights 調查，分析師平均預期上周 (1/26 止) 美國商業原油供應量下降 230 萬桶，而汽油庫存減少 45 萬桶、餾分油庫存減少 70 萬桶。

基本分析

美元兌歐元周二小幅走低，兌日元小幅走高，未能在聯準會 (Fed) 為期兩天會議前找到明確方向。追蹤美元兌六種主要貨幣的 ICE 美元指數 (DXY) 小跌 0.17%，至 103.43。在 Fed 政策決議以及周五的 1 月非農報告出爐前，市場普遍認為美元處於盤整狀態。美元指數報 103.3979。周二經濟數據顯示，美國 12 月職位空缺數意外增加，1 月消費者信心則升至兩年高點。在數據顯示歐元區第四季經濟勉強避開技術性衰退後，歐元上漲 0.12% 至 1.0842 美元。

油價動向

國際油價周二上漲。此前一天，油價甫因市場擔憂中國經濟和需求前景而跌逾 1%，儘管周末無人機襲擊導致約旦三名美軍喪生，中東緊張局勢大幅升級。西德州中質原油 (WTI) 期貨價格上漲 1.04 美元或近 1.4%，報每桶 77.82 美元。沙烏地阿拉伯官方生產商 Saudi Aramco 周二表示，因應國家能源部命令，將不會嘗試提升每日最大產量至 1300 萬桶，而將維持每日最大產量在 1200 萬桶。美國能源資訊局 (EIA) 將於周三發布上周美國石油產量數據。

※ 參考資料：英皇金匯即網站新聞 www.nm23.com

21:00 德國1月調和CPI初值

21:15 美國1月ADP就業人數（“小非農”）

23:30 美國能源資訊署（EIA）發佈政府版原油庫存週報

入市策略：

全球最大黃金上市交易基金(ETF)截至01月31日持倉量為852.88噸，較上日減持2.01噸，本月止淨減持26.23噸。因地緣政治緊張局勢疊加美國國債收益率下滑，美債收益率持續承受壓力，對美元走勢也形成抑制；週二亞歐時段，現貨黃金震盪上漲升至2040.00美元附近，但市場交投謹慎，交易商仍在等待美聯儲政策決定和主席鮑威爾的講話。美國時段，中東緊張局勢再度抬頭，現貨黃金價格短線沖至日內最高點，隨後回落；以及美國公佈的12月JOLTs職位空缺錄得2023年9月以來新高，1月諮商會消費者信心指數錄得2021年12月以來新高，美元指數短線走高約20點，黃金短線下跌至2030下方。儘管市場充斥著避險需求，投資者仍選擇等待週三美聯儲利率決議的公佈。週二現貨黃金震盪上漲，日內最高觸及每盎司2048.47美元，最低觸及2028.93美元/盎司，尾盤現貨黃金收報2036.73美元/盎司。

今日建議

倫敦金於 2022– 2043間上落 (波幅巨大, 請留意帳戶內資金情況)

港金於 18630 - 19030

支持位 1968/1995 阻力位 2058 / 2088

入市策略一 : 下方觸及2025水平可做多，目標位于2035水準，止損設在2018水平。

入市策略二 : 上方在2043元水平做空，止賺設在2033美元，止損設在2050。

白銀

貴金屬具有儲值的傳統角色，擔憂貨幣貶值及通貨膨脹，對其屬利多。

今日建議 : 白銀於22.10 – 24.20

支持位20.50/21.30 阻力位24.50 /25.50

(投資涉及風險，宜量力而為，不要過份進取，價格可升可跌)

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