环球分析8月02日

2022-08-02

英皇金融集团金汇即发NM23: 环球分析8月2日

美元持续回软黄金周一上涨

昨日回顾

美国数据显示 6 月制造业景气扩张速度再度减慢，加上美元疲软，黄金周一在 8 月第一个交易日收高，延续上周周涨逾 3% 的气势，白银则已连五日上涨，写下 3 个多月首见的最长连涨纪录。黄金价收盘上涨 5.90 美元或 0.3%，报每盎司 1787.70 美元，是连续第四个交易日上涨。美国供应管理协会 (ISM) 周一公布，6 月制造业指数从 56.1 下降至 53，尽管仍高于景气荣枯线 50，但明显降温。价格指数连三个月下滑，显示在美国联准会 (Fed) 大幅升息下，物价涨势可能有缓解的迹象。本周最重要的当属联邦公开市场委员会 (FOMC) 的货币政策会议，除了如预期升息 3 码之外，主席鲍威尔表示「随着货币政策立场进一步收紧，在我们评估这段时间以来的政策调整对经济及通膨的影响之际，减缓调升步伐很可能会成为适当举措。」9 月升息 3 码的可能性降低，使跌深的黄金获得喘息机会。

美股盘后

美股 8 月首个交易日迎来多项疲软的数据，衰退担忧加剧，加上受到美国众议院长裴洛西访台消息拖累，美股周一 (1 日) 开盘后狭幅震荡，原油需求前景承压，能源股带头下杀，道琼、标普与那指等三大指数微幅收黑，费半逆势小涨。投资人正等待石油输出国组织与俄罗斯等组成的产油联盟 (OPEC＋) 周三 (3 日) 即将召开会议，市场预估 OPEC＋将维持产油量不变，但原油需求前景承压，国际油价周一挫跌，能源股卖压沉重。美股道琼指数下跌 46.73 点，或 0.14%，收 32,798.4 点。

那斯达克指数下跌 21.71 点，或 0.18%，收 12,368.98 点。标普 500 指数下跌 11.66 点，或 0.28%，收 4,118.63 点。费城半导体指数上涨 11.2 点，或 0.38%，收 2,978.3 点。

基本分析

美元兑主要货币周一悉数走软，兑日圆更触及 6 月中旬以来的低点，反映投资人正在重新评估美国联准会 (Fed) 是否会放慢升息步调的看法。追踪美元兑六种主要货币走势的 ICE 美元指数 (DXY) 下跌 0.48% 至 105.39。美国供应管理协会 (ISM) 周一公布，6 月制造业指数从 56.1 下降至 53，尽管仍高于景气荣枯线 50，但明显降温。价格指数连三个月下滑，显示在 Fed 大幅升息下，物价涨势可能有缓解的迹象。投资人正在等待本周五将公布的 7 月非农就业报告，这可能左右 Fed 的升息计画。

油价动向

由于对经济衰退的担忧打压大宗商品价格，原油期货 7 月创连续 2 个月收低后，周一又大幅下跌。WTI 原油期货价格下跌 4.73 美元或 4.8%，收每桶 93.89 美元。Brent 原油期货价格下跌 3.94 美元或 3.8%，收每桶 100.03 美元。中国和其他亚洲经济体的经济数据令人失望，也令油价承压，削弱反弹的希望。

※ 参考资料：英皇金汇即网站新闻 www.nm23.com

22:00 美联储埃文斯主持媒体早餐会

次日01:00 美联储梅斯特出席活动

次日04:30 美国至7月29日当周API原油库存

入市策略：

全球最大黄金上市交易基金(ETF)截至08月02日持仓量为1005.87吨，较上日持平，上月止净减持44.44吨。美联储上周三将利率上调75个基点，但美联储主席鲍威尔的言论引发了加息步伐放缓的希望，打压美元提振黄金。美联储主席鲍威尔上周表示，劳动力市场仍“极其紧张”，他指的是接近历史纪录的职位空缺数量和处于历史低位的失业率。但美国经济正在失去动力，上周四公布的一份报告突显了这一点，报告显示，美国国内生产总值(GDP)连续第二个月下滑。周一公布的美国7月ISM制造业PMI录得52.8，为2020年6月以来新低。美国6月营建支出月率录得-1.1%，为2020年4月以来的最大降幅。机构点评称，ISM制造业连续第26个月表现良好。投资者在等待可能影响美联储收紧政策路径的经济数据，金价在美元下跌的背景下逼近一个月高点，日内金价一度触及自7月5日以来的最高点1775.18美元/盎司，最低触及1758.19美元/盎司，尾盘现货黄金收报1772.02美元/盎司。