环球分析10月07日

2022-10-07

英皇金融集团金汇即发NM23: 环球分析10月07日

投资人等待非农报告黄金周四持平

昨日回顾

黄金周四持平，投资人等待本周五的非农报告指引方向，白银则奋力收红。黄金价收盘持平，报每盎司 1720.80 美元，盘中最高涨至 1734.20 美元，最低跌至 1714.80 美元。由于美债殖利率和美元再度上扬，黄金回吐日前涨幅。美国 10 年期公债殖利率周四上扬 4 个基点至 3.801%，ICE 美元指数 (DXY) 上涨 0.9% 至 112.04。美元升值代表海外买家买进美元计价的黄金，需付出更高价格。殖利率攀升，则会让持有黄金这类不孳息资产的机会成本增加。

美股盘后

美国非农就业数据公布前夕，华尔街消化联准会鹰派言论，美债殖利率攀升，美股周四 (6 日) 震荡走低，公用事业、房地产等防御性类股重挫，能源股一枝独秀，四大指数收盘尽墨，道琼收跌逾 340 点，失守 30000 点大关，连续两个交易日收黑。数据显示，美国劳工部公布上周初领失业金人数报 21.9 万，高于市场预期的 20.3 万与修正后前值 19 万，为自今年 7 月以来第三次攀升，不过初领失业金人数仍近历史低点，显示就业市场依然稳健。美股道琼指数下跌 346.93 点，或 1.15%，收 29,926.94 点。那斯达克指数下跌 75.33 点，或 0.68%，收 11,073.31 点。标普 500 指数下跌 38.76 点，或 1.02%，收 3,744.52 点。费城半导体指数下跌 14.8 点，或 0.59%，收 2,508.8 点。

基本分析

美元指数周四再涨逾 1%，连续两日走强，因投资人押注强劲的非农报告将使联准会 (Fed) 在一段时间内维持激进的货币紧缩政策。追踪美元兑六种主要货币的 ICE 美元指数 (DXY) 涨 1.06%，报 112.25。今年累计已涨约 17%。美国将于周五美股盘前公布非农报告。经济学家预估 9 月新增就业人数将达 25 万，低于 8 月的 31.5 万。另一方面，路透周四引述一位消息人士说法称，受能源危机、物价上涨和供应链瓶颈干扰，明年德国经济可能萎缩 0.4%，陷入衰退。美元指数报 112.2466。

油价动向

原油周四连续第四个交易日上涨， Brent 原油期货价格收登一个月最高点。前一日 OPEC + 同意 11 月起减产 200 万桶 / 日。尽管如此，市场仍质疑 OPEC + 周三宣布的减产消息事实上能对全球供应量产生多大影响。WTI 原油期货价格上涨 69 美分或 0.8%，收每桶 88.45 美元。根据道琼市场数据，此为最近月 WTI 原油期货价格自 9 月 14 日以来最高收盘价。与此同时，天然气期货小幅走高，因为美国能源资讯署 (EIA) 周四公布，上周 (9/30 止) 美国天然气供应量增加 1290 亿立方英呎，但整体库存仍低于去年同期，也低于 5 年平均水准。

※ 参考资料：英皇金汇即网站新闻 www.nm23.com

20:30 加拿大9月就业人数

20:30 美国9月失业率

20:30 美国9月季调后非农就业人口

22:00 美国8月批发销售月率

22:00 美联储威廉姆斯参与活动

23:00 美联储卡什卡利发表讲话

入市策略：

全球最大黄金上市交易基金(ETF)截至10月07日持仓量为946.34吨，较上日增持1.71吨，上月止净增持6.64吨。周三美国公布了好于预期的ADP全国就业报告。如果就业数据再次疲弱，最终将令金价承压；美国供应管理协会(ISM)的非制造业采购经理人指数(PMI)也略高于预期，表明尽管利率不断上升，但美国经济基本面强劲。周三，乐观的经济数据和三藩市联储主席戴利的鹰派言论，浇灭了政策转向的希望。周四公布的美国上周初请失业金人数增加2.9万人，至21.9万人的五周高位，可能是美国经济放缓导致裁员增加的迹象。周四美元指数上涨约1%至112.175，使得以美元计价的黄金对其他货币持有者来说更加昂贵；指标美国10年期国债收益率亦走强；同时投资者准备迎接可能影响美联储货币政策轨迹的美国就业数据；日内金价下跌，金价最高触及1725.40美元/盎司，最低触及1706.77美元/盎司，尾盘现货黄金收报1712.33美元/盎司。