環球分析10月11日

2023-10-11

英皇金融集團金匯即發NM23: 環球分析10月11日

中東危機持續擾亂市場黃金周二收高

昨日回顧

黃金周二收高，中東危機持續擾亂市場並刺激避險需求，投資人也因為聯準會 (Fed) 官員鴿派談話，評估暫停升息的可能性。黃金期貨收盤上漲 0.6%，報每盎司 1875.30 美元。黃金周一曾跳漲，創五個月來最大單日漲幅，以色列和巴勒斯坦伊斯蘭組織哈瑪斯之間的軍事衝突，刺激對避險投資的需求。美股周二收高，不過整體而言，中東局勢讓投資人依然謹慎。市場聚焦將在周三公布的 Fed 9 月會議紀錄，以及周四出爐的美國 9 月消費者物價指數 (CPI)。

美股盤後

聯準會官員週一釋出下個月將再度「暫停升息」的訊號，隨著以色列與哈瑪斯戰爭繼續展開，避險買盤增多，抑制美債殖利率攀升，美股週二續收紅。百事可樂財報和財測報雙喜，提振消費品類股。2 年期美債殖利率下跌 7 個基點至 4.99%，10 年期美債殖利率下跌 12 個基點至 4.66%。政經方面，聯準會鷹鴿消息交錯，亞特蘭大聯準銀行總裁波斯提克週二指出，貨幣政策的限制性足以將物價降低至 2% 的目標。地緣方面，中東局勢動盪，以色列遭到巴勒斯坦激進組織「哈瑪斯」，大規模的陸空聯合攻擊，以色列也正式對哈瑪斯宣戰，史無前例召集 30 萬名後備軍人。美國總統拜登週二譴責哈瑪斯，稱巴勒斯坦激進組織對以色列發動的襲擊是純粹的邪惡行為，並強調美國對以色列的支持。美國國務院週二表示，國務卿布林肯將於本週前往以色列，與以色列進行討論。美股道瓊指數上漲 134.65 點，或 0.4%，收 33,739.3 點。那斯達克指數上漲 78.61 點，或 0.58%，收 13,562.84 點。標普 500 指數上漲 22.58 點，或 0.52%，收 4,358.24 點。費城半導體指數上漲 44.72 點，或 1.29%，收 3,512.07 點。

基本分析

聯準會 (Fed) 官員近一步發表鴿派言論，帶動美債殖利率大幅下滑，美元指數周二跌至逾一周低位。中國準備推出新一輪刺激措施的消息，激勵歐元持續走高。追蹤美元兌六種主要貨幣的 ICE 美元指數 (DXY) 下跌 0.30%，至 105.76，為 9 月 29 日以來最低。亞特蘭大聯準銀行總裁波斯提克 (Raphael Bostic) 認為，Fed 的政策已具有適當的限制性，且即使 Fed 的升息行動會導致經濟放緩並壓低通膨，未來也不會出現經濟衰退。波斯提克發言後，美元走軟，美國 10 年期公債殖利率下滑至日內低點的 4.618%。交易員正在等待周三 (11 日) 出爐的 Fed 會議紀錄以及周四 (12 日) 的美國消費者物價指數 (CPI) 報告。即使最初的避險操作已經停止，投資人仍持續關注以色列和巴勒斯坦伊斯蘭主義組織哈瑪斯之間的衝突。美元指數報 105.7862。

油價動向

原油期貨價格周二進入盤整，小幅收低。前一交易日原油大漲 4% 以上，係因巴勒斯坦伊斯蘭主義運動組織哈瑪斯周末意外空襲以色列，以色列隨即反擊，引發更廣泛的中東地區衝突擔憂。原油 (WTI) 期貨價格下跌 41 美分或 0.5%，收每桶 85.97 美元，周一 WTI 原油收高 4.3%。EIA 周四也會公布上周美國石油供應報告，較平日推遲一日係因周一是美國假期。

※ 參考資料：英皇金匯即網站新聞 www.nm23.com

20:30 美國9月PPI年率(%)

20:30 美國9月核心PPI年率(%)

22:15 美國美聯儲理事沃勒發表講話

23:00 美國10月IPSOS主要消費者情緒指數PCSI

待定美國眾議院共和黨議員舉行會議，投票選舉新的眾議院議長

入市策略：

全球最大黃金上市交易基金(ETF)截至10月11日持倉量為861.51噸，較上日減持0.30噸，本月止淨減持12.13噸。上周因黃金周休市而暫時平靜，金價跌至7個月來最低點；隨著假期的深入，中國黃金市場的國際基準價格影響力日益凸顯，週末以色列與哈馬斯衝突爆發後，貴金屬價格強勢反彈；儘管以色列與哈馬斯衝突進一步升級，但市場預計伊朗、敘利亞或美國等國家不會大規模參與其中；部分投資者謹慎回歸風險較高資產，靜待美聯儲政策立場的進一步線索；週二金價在高位附近震盪，日內金價最高觸及1865.20美元/盎司，最低觸及1852.86美元/盎司，尾盤現貨黃金收報1860.21美元/盎司。

今日建議

倫敦金於 1848– 1868間上落 (波幅巨大, 請留意帳戶內資金情況)

港金於 16980 - 17480

支持位 1818/1838 阻力位 1878 / 1898

入市策略一 : 下方觸及1852水平可做多，目標位于1863水準，止損設在1845水平。

入市策略二 : 上方在1868元水平做空，止賺設在1858美元，止損設在1875。

白銀

貴金屬具有儲值的傳統角色，擔憂貨幣貶值及通貨膨脹，對其屬利多。

今日建議 : 白銀於20.80 – 22.80

支持位18.50/19.40 阻力位23.80 /24.50

(投資涉及風險，宜量力而為，不要過份進取，價格可升可跌)

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